在我國，無后世晚年家庭和“失獨”晚年家庭約占老齡生齒比重10%，這一人群原來就沒有把住房傳給后世的必要與也許，保險版“以房養老”較量得當這一類老人，以便增補他們的養老金來歷，進步晚年糊口質量。

家住上海浦東的王阿婆本年83歲了,丈夫于5年前歸天后,膝下無兒的她一個人糊口得非常艱巨。沒有“勞保”的她，每月僅靠四五百元的上海“低保”糊口;街道天天補貼的“晚年餐”，她總把一頓的食品分成兩頓來吃;由于不舍得費錢，她連醫院也去得很少，小毛小病挺一挺就算熬已往了。

王阿婆沒有幾多存款，其獨一的資產，就是一套老伴歸天前已經購置了產權的房改房。熱心的居委阿姨和周圍的鄰人們總想幫王阿婆一把，他們也想到過讓老人“以房養老”。但前幾年上海某街道在這方面的試點并不樂成，銀行何處的政策好像也不清朗。

3月尾來自中國保監會官方網站發布的一個動靜是，幸福人壽保險股份有限公司“幸福房來寶晚年人住房反向抵押養老保險(A款)”的保險條款和保險費率已經獲得了保監會的批復，保險版的“以房養老”終于出爐，也許可以或許為王阿婆這樣的晚年群體提供必然的支持。

保險版“以房養老”奇怪出爐

所謂“以房養老”，現實是指“晚年人住房反向抵押貸款(或養老保險)”之類的金融產物。

對付相同王阿婆這樣的晚年人群，他們急需有外部經濟來歷，以便增補本身的每月養老金，保障或進步本身的晚年糊口水準。但他們手里也許沒有幾多金融資產，房產險些是他們的獨一資產。即便將今朝的寓所直接售賣后，他們也許會有一大筆收入，但難以估量是否能滿意將來全部的糊口所需。并且，他們又不太利便搬離現有的住房，情緒上也較量難接管。假如金融機構可以或許為他們提供每月養老金，比及老人百年之后，將衡宇受益權和處分權讓渡給金融機構，那么理論上，既能辦理老人的經濟逆境，金融機構也有了一個較量好的新營業品種。

幸福人壽此次推出的“幸福房來寶晚年人住房反向抵押養老保險(A款)”條款聲名：“反向抵押養老保險是一種將住房抵押與終身養晚年金保險相團結的創新型貿易養老保險營業，即擁有衡宇完全產權的晚年人，將其房產抵押給保險公司，繼承擁有衡宇占據、行使、收益和經抵押權人贊成的處分權，并憑證約定前提領取養老保險金直至身故;老人身故后，保險公司得到抵押房產處分權，處分所得將優先用于償付養老保險相干用度。”

現實上，早在2017年6月23日，保監會就宣布了《關于開展晚年人住房反向抵押養老保險試點的指導意見》(以下簡稱“《指導意見》”)。《指導意見》提出，以房養老試點自2017年7月1日起，至2017年6月30日止。試點都市選定北京、上海、廣州、武漢，投保人群為60周歲以上擁有衡宇完全獨立產權的晚年人。

“非參加型”較有利于衡宇全部人

試點產物分為參加型反向抵押養老保險產物和非參加型反向抵押養老保險產物，區別在于房產增值收益是由投保人獨享照舊和保險公司分享。此次幸福人壽版“以房養老”產物屬于“非參加型”產物，憑證此款產物的計劃，假如房價上漲，衡宇產權、收益歸投保人全部，增值部門在扣除須要的用度后將歸投保人的擔任人全部;若房價下跌至不敷以償付養老用度時，則不敷部門將由保險公司包袱。

保監會相干認真人暗示，試點通過保險以房養老，意在給故意愿、有需求的晚年人提供一種金融器材，帶有市場化性子，并不料味當局“不管養老”。今朝，海表里都缺乏相干履歷，推生產物和試點，只是為完美第三支柱系統提供選擇的機遇和也許。

對付以房養老的風險，保險精算規模專家暗示，發家國度的反向抵押甜頭是把風險轉移給保險公司，跟著物價恰當調解，衡宇的科學估價、長命風險由保險公司包袱，最后憑證大數法例，按照晚年人生命黑白的均勻程度，以房養老保險是可以策劃的。但海內的保險公司是否具備這種風險分手的精算技能，好比產物量化、衡宇代價估算、長命風險的計較等都存在諸多不確定性

另外，按照產物條款表現，幸福人壽這一產物對投保人(被保險人)的年數限定在60周歲至85周歲，并設定躊躇期為30天，長于一樣常壽險產物。投保人與保險公司簽署條約時，兩邊將確定根基養老保險金額，綜合思量衡宇折舊、預期增值、預期的晚年人均勻保留年限等身分，金額一經確定，不能改觀。雖然，投保人每月拿到的養老金要在基金養老金額傍邊扣除須要的用度，如部門衡宇評估費、狀師費、保單打點費等。

若老人在保單見效之后選擇退保，將包袱必然退保手續費和其他種種用度和喪失抵償，退保手續費為退保之前累積計息的養老保險相干用度的必然比例，第一年至第五年別離為10%、8%、5%、3%和1%，第六年及往后年度退保，不再收取退保手續費。假如在一按限期內晚年人無法送還，保險公司將對抵押衡宇利用處分權，即出售(變賣)抵押衡宇。

根基養老金+延期年金 擔保終身領取

為了擔保投保人(被保險人)可以或許按月從保險公司領取養老金，幸福人壽的這款“以房養老”產物還配置了延期年金的觀念。在特按限期內繳納的延期年金保費將累積用于特按限期后的養老金付出。

雖然，參加“以房養老”保險產物的人士，凡是就是為了辦理現金流不敷的題目，因此該款產物的延期年金保費，無需以現金情勢繳納，同樣是在養老用度賬戶中舉辦蘊蓄計較，待到老人身故后再以房產處理所得資金來做結算。

有關延期年金的身故和退保好處，幸福人壽提供了兩套方案。方案一是不包袱身故給付責任，也不退換延期年金所發生的現金代價。方案二為保險公司包袱延期年金的身故給付責任，或在退保時退還現金代價。方案一和方案二的區別在于，方案一所必要繳納的延期年金保費較少，每月可領取的根基養老保險金額較高。方案二則恰好相反。

按照該產物的費率表來看，若一名60歲男性投保該產物，每100萬元有用保險代價下，若選擇方案一，月度根基養老保險金為2514元(可領至終身)，延期年金每年繳費金額為2544元(賬面累積，無需現金)，延期年金繳費年紀26年;若選擇方案二，月度根基養老保險金為2124元(可領至終身)，延期年金每年繳費金額為7107元(賬面累積，無需現金)，延期年金繳費年紀26年。

再看85歲女性投保該款產物，每100萬元有用保險代價下，按方案一計較，每月根基養老保險金為6152元(可領至終身)，延期年金每年繳費金額為13884元(賬面累積，無需現金)，延期年金繳費年紀為10年。若選擇方案二，月度根基養老保險金為4340元(可領至終身)，延期年金每年繳費金額為35101元(賬面累積，無需現金)，延期年金繳費年紀為10年。